緒論　1 第　一篇 期貨與期權基礎知識 第　一章 期貨市場概述　4 【學習目標】　4 第　一節(jié) 期貨市場的歷史與發(fā)展　4 一、期貨市場的歷史　4 二、全球期貨市場的發(fā)展歷程　6 三、我國期貨市場的發(fā)展歷程　10 第二節(jié)　期貨市場的組織機構和參與者　11 一、期貨交易所　12 二、期貨結算機構　15 三、其他機構　17 四、投資者　18 本章小結　19 綜合練習　19 第二章　期貨市場的運作機制　21 【學習目標】　21 第　一節(jié) 期貨合約　21 一、期貨合約標的物的選擇　21 二、期貨合約的主要條款及設計依據　22 第二節(jié)　期貨市場基本制度　26 一、保證金制度　26 二、當日無負債結算制度　27 三、漲跌停板制度　28 四、持倉限額及大戶報告制度　28 五、強行平倉制度　31 六、風險警示制度　31 七、信息披露制度　31 第三節(jié)　期貨交易流程　33 一、開戶流程與模擬交易　33 二、下單　36 三、競價　40 四、結算　42 五、交割　44 本章小結　47 綜合練習　47 第三章　期貨的對沖、投機與套利　50 【學習目標】　50 第　一節(jié) 期貨的對沖交易　50 一、對沖交易的基本原理　50 二、關于對沖的幾點說明　52 三、基差　52 第二節(jié)　期貨的投機交易　55 一、期貨投機與對沖的區(qū)別　55 二、期貨投機的計算　55 三、保證金的杠桿放大作用　56 第三節(jié)　期貨的套利交易　57 一、期貨套利概述　57 二、跨期套利　59 三、跨商品套利　62 四、跨市套利　64 五、期現套利　64 本章小結　65 綜合練習　65 第四章　金融期貨　68 【學習目標】　68 第　一節(jié) 股指與股指期貨　68 一、股票指數的編制　68 二、股指期貨概述　71 第二節(jié)　股指期貨交易策略　75 一、股指期貨套期保值　75 二、股指期貨的投機與套利　79 第三節(jié)　利率期貨概述與交易規(guī)則　82 一、利率期貨概述　82 二、利率期貨交易規(guī)則　85 第四節(jié)　利率期貨交易策略　90 一、利率期貨套期保值　90 二、利率期貨的投機與套利　96 本章小結　99 綜合練習　99 第五章　期權　102 【學習目標】　102 第　一節(jié) 期權交易概述　102 一、期權的概念及種類　102 二、期權的特征及功能　106 第二節(jié)　期權交易策略　111 一、期權交易的基本策略　111 二、期權的價差套利　114 第三節(jié)　期權定價理論　118 一、期權價值的構成　118 二、期權的定價模型　121 本章小結　124 綜合練習　124 第二篇　期貨基本面分析 第六章　基本面分析基礎　128 【學習目標】　128 第　一節(jié) 需求與供給　128 一、需求分析　128 二、供給分析　130 三、供求與均衡價格　132 四、獲取信息的方法　133 第二節(jié)　全球主要商品指數　133 一、德意志銀行流通商品指數　133 二、彭博商品指數系列　134 三、標普高盛大宗商品指數　134 四、路透杰弗瑞美國商品調查局指數　135 五、羅杰斯國際大宗商品指數　135 六、交易者持倉報告　136 第三節(jié)　宏、微觀經濟因素　137 一、宏觀經濟因素　137 二、微觀經濟因素　140 第四節(jié)　其他影響基本面的因素　143 一、天氣　143 二、新技術　144 三、儲量壽命指數　144 本章小結　145 綜合練習　145 第七章　能源類商品　147 【學習目標】　147 第　一節(jié) 石油及相關產品　147 一、石油背景知識　148 二、石油及相關產品合約　150 三、石油基本面分析方法　154 第二節(jié)　天然氣　156 一、天然氣背景知識　156 二、天然氣及相關產品合約　159 三、天然氣基本面分析方法　161 第三節(jié)　煤炭　162 一、煤炭背景知識　162 二、煤炭合約　164 三、煤炭基本面分析方法　165 第四節(jié)　其他能源類商品　167 一、核能　167 二、太陽能　167 三、風能　168 四、生物能源　169 五、地熱能　169 本章小結　170 綜合練習　170 第八章　農產品　172 【學習目標】　172 第　一節(jié) 玉米　172 一、玉米背景知識　172 二、玉米期貨合約　173 三、玉米基本面分析方法　174 第二節(jié)　大豆　177 一、大豆背景知識　177 二、大豆及相關產品期貨合約　178 三、大豆基本面分析方法　179 第三節(jié)　小麥　181 一、小麥背景知識　182 二、小麥期貨合約　183 三、小麥基本面分析方法　184 第四節(jié)　其他農作物　186 一、可可　186 二、棉花　187 三、咖啡　187 四、橙汁　188 本章小結　189 綜合練習　189 第九章　工業(yè)金屬　191 【學習目標】　191 第　一節(jié) 銅　192 一、銅產業(yè)鏈　192 二、銅期貨合約　193 三、銅基本面分析方法　193 第二節(jié)　鋁　196 一、鋁產業(yè)鏈　196 二、鋁期貨合約　196 三、鋁基本面分析方法　197 第三節(jié)　鋼鐵　200 一、鋼鐵產業(yè)鏈　200 二、鋼鐵相關合約　200 三、鋼鐵基本面分析方法　201 本章小結　203 綜合練習　203 第三篇　期貨技術面分析 第十章　技術分析基礎　206 【學習目標】　206 第　一節(jié) 技術分析的基本假定　206 一、市場行為包容消化一切　206 二、價格以趨勢方式演變　207 三、歷史會重演　207 第二節(jié)　技術分析的應用　208 一、技術分析與基本面分析　208 二、技術分析與出、入市時機選擇　209 三、技術分析的靈活性與適應性　209 四、技術分析在股市和期貨市場應用上的比較　209 第三節(jié)　道氏理論　210 一、道氏理論的基本原則　210 二、道氏理論的爭議　212 三、道氏理論與期貨交易　212 本章小結　213 綜合練習　213 第十一章　圖表形態(tài)分析　215 【學習目標】　215 第　一節(jié) 圖表　215 一、圖表類型　215 二、圖表的刻度　217 三、圖表的時間周期　218 四、交易量和持倉量　218 第二節(jié)　趨勢　219 一、趨勢的定義　219 二、趨勢的三種規(guī)�！�220 三、支撐和壓力　221 四、趨勢線　224 五、扇形原理　226 六、管道線　227 七、回撤　228 八、價格跳空　228 第三節(jié)　反轉形態(tài)　229 一、反轉形態(tài)的特點　229 二、頭肩形　230 三、倒頭肩形　231 四、多重頂和多重底　232 五、圓頂和圓底　232 第四節(jié)　持續(xù)形態(tài)　232 一、三角形　232 二、旗形　233 三、楔形　234 四、矩形　234 本章小結　235 綜合練習　236 第十二章　技術指標分析　238 【學習目標】　238 第　一節(jié) 趨勢型指標　238 一、移動平均線　238 二、平滑異同平均指標　240 三、布林帶　241 第二節(jié)　擺動型指標　241 一、擺動型指標概述　242 二、動量指數　243 三、商品管道指數　244 四、相對強弱指數　244 五、隨機指數　246 本章小結　247 綜合練習　248 第十三章　資金管理與交易風險管理　249 【學習目標】　249 第　一節(jié) 成功的商品期貨交易三要素　249 一、趨勢預測　249 二、時機抉擇　249 三、資金管理　250 第二節(jié)　資金管理　250 一、基本原則　250 二、止損　251 三、進場資金　254 四、加倉　254 第三節(jié)　策略回測　255 本章小結　255 綜合練習　256 附錄　258 主要參考文獻　260 更新勘誤表和配套資料索取示意圖　261